루닛, 2500억 유증 강행… CB 풋옵션 리스크 털고 ‘AI 성장’ 승부수 작성일 01-30 5 목록 <div id="layerTranslateNotice" style="display:none;"></div> <strong class="summary_view" data-translation="true">주주배정 유증·1대1 무상증자 병행… 재무구조 근본 개선 나서 <br>조달 자금 절반 CB 상환·취득, 나머지 R&D·글로벌 확장 투입 <br>증자 발표에 주가 18% 급락… “중장기 주주가치 위한 선택”</strong> <div class="article_view" data-translation-body="true" data-tiara-layer="article_body" data-tiara-action-name="본문이미지확대_클릭"> <section dmcf-sid="VIZHCUHlnM"> <p contents-hash="3872189c61d59c32bee5675a7ac6933e469ada8d3d157cb0bc1f67b20102d1e0" dmcf-pid="fv3tTBtWMx" dmcf-ptype="general">의료 인공지능(AI) 기업 루닛이 전환사채(CB) 풋옵션에 따른 재무 부담을 해소하고 미래 성장 동력을 확보하기 위해 2500억원 규모의 주주배정 유상증자에 나선다.</p> <div contents-hash="3369e87455f1a38f81b11e92dd1f3239e668103b2bc63a5d36ad6c77aa5cd3d3" dmcf-pid="4T0FybFYJQ" dmcf-ptype="general"> 대규모 증자 소식이 전해지자 주가는 하루 만에 18% 넘게 급락했지만, 회사 측은 재무 리스크를 근본적으로 개선하기 위한 불가피한 선택이라며 진화에 나섰다. </div> <figure class="figure_frm origin_fig" contents-hash="b588ef9376711cc058d6839a481d34ae5ed8c768c2cbaaf7d17f4e8208328553" data-idxno="435908" data-type="photo" dmcf-pid="8yp3WK3GnP" dmcf-ptype="figure"> <p class="link_figure"><img alt="의료 인공지능(AI) 기업 루닛이 전환사채(CB) 풋옵션에 따른 재무 부담을 해소하고 미래 성장 동력을 확보하기 위해 2500억원 규모의 주주배정 유상증자에 나선다. / 루닛" class="thumb_g_article" data-org-src="https://t1.daumcdn.net/news/202601/30/552810-SDi8XcZ/20260130180224803atpl.jpg" data-org-width="600" dmcf-mid="p6QePDLxJz" dmcf-mtype="image" height="auto" src="https://img3.daumcdn.net/thumb/R658x0.q70/?fname=https://t1.daumcdn.net/news/202601/30/552810-SDi8XcZ/20260130180224803atpl.jpg" width="658"></p> <figcaption class="txt_caption default_figure"> 의료 인공지능(AI) 기업 루닛이 전환사채(CB) 풋옵션에 따른 재무 부담을 해소하고 미래 성장 동력을 확보하기 위해 2500억원 규모의 주주배정 유상증자에 나선다. / 루닛 </figcaption> </figure> <p contents-hash="f5f4df14edd691438ce2c0f930b8e01146dcd67b9269172401b67022c8d9fbea" dmcf-pid="6WU0Y90HM6" dmcf-ptype="general">루닛은 30일 이사회를 열고 보통주 790만6816주를 발행하는 주주배정 후 실권주 일반공모 방식의 유상증자를 결의했다고 공시했다.</p> <p contents-hash="22fb5ee29ceea1ff769c232678f8bcd287473ae5838921f733e6e395980a7a31" dmcf-pid="PYupG2pXR8" dmcf-ptype="general">신주 예정 발행가는 주당 3만1650원이며 기존 주주에게는 1주당 0.27주가 배정된다. 이번 증자는 기존 발행주식 수 대비 약 27% 규모다. 신주 배정기준일은 3월 10일, 구주주 청약은 4월 13~14일, 납입일은 4월 21일이며, 신주는 5월 6일 상장될 예정이다.</p> <p contents-hash="d0500c353203905106c70976e4c80188870a91f2758ad72e35d89fb18c0440be" dmcf-pid="QG7UHVUZM4" dmcf-ptype="general">유상증자 발표 직후 시장의 반응은 냉담했다. 한국거래소에 따르면 루닛 주가는 전 거래일 대비 18.04%(8850원) 하락한 4만200원에 거래를 마쳤으며 장중에는 3만8950원까지 밀리기도 했다.</p> <p contents-hash="db951e28d5a798368b0fc348b91f5bb93d19cc59dc10d6f2d559727093c07d6c" dmcf-pid="xJDkihkLnf" dmcf-ptype="general">루닛이 대규모 자금 조달에 나선 배경에는 루닛 인터내셔널(구 볼파라) 인수 과정에서 발행한 전환사채에 부여된 풋옵션 문제가 자리하고 있다. 회사 측은 해당 풋옵션이 지속적으로 재무 부담 요인으로 작용해 왔다며, 재무 구조를 근본적으로 개선하기 위해 이번 유상증자를 결정했다고 밝혔다.</p> <p contents-hash="4e2bdd932c2bb1182e9ec97c2c39c4bde241952d90228d91c8dcd4637632b368" dmcf-pid="yXq7Z471RV" dmcf-ptype="general">조달 자금 가운데 약 985억원은 전환사채 풋옵션 대응에 활용된다. 루닛은 사채권자와의 협의를 통해 일부 풋옵션 행사를 유도하고, 전체 물량의 약 50%를 상환 또는 취득함으로써 재무 리스크를 완화한다는 계획이다. 회사는 이를 통해 단순한 부채 감소를 넘어 재무 구조 전반의 안정성을 높일 수 있을 것으로 기대하고 있다.</p> <p contents-hash="406af1c3dea914aa360ab4b294b1bd6eb75c8a2f173aabad666d0b1345718e0a" dmcf-pid="WZBz58ztR2" dmcf-ptype="general">나머지 자금은 차세대 기술 개발과 글로벌 사업 확장에 투입된다. 루닛은 연구개발(R&D)과 해외 사업 확대에 약 1125억원을 배정했으며, 최근 세계 최초 멀티모달 의과학 특화 파운데이션 모델 개발에도 착수했다.</p> <p contents-hash="08e83667d6475d3784fd874cedc66a2b567cc94cc4420e8e5a178072b871529f" dmcf-pid="Y5bq16qFM9" dmcf-ptype="general">또한 다년간 축적된 임상 전문성과 검증된 AI 기술, 글로벌 파트너십을 기반으로 의료AI 시장에서의 경쟁력을 한층 강화하겠다는 구상이다.</p> <p contents-hash="b4f446c147faf833919a573ffbf66794b7e9778f899fc257aee7ec1a5916e53c" dmcf-pid="Gu647J4qRK" dmcf-ptype="general">루닛은 당초 제3자 배정 전환우선주(CPS) 방식의 자금 조달도 검토했지만 해당 방식만으로는 전환사채 풋옵션 리스크를 근본적으로 해소하기 어렵다고 판단해 주주배정 유상증자 방식을 최종 선택했다고 설명했다.</p> <p contents-hash="03308900ac6c5f532e3c740981808ba1a8266590a182d1b36f99306f4a1963d8" dmcf-pid="H7P8zi8BLb" dmcf-ptype="general">회사 관계자는 "재무 리스크를 근본적으로 개선하고 중장기 성장의 토대를 확실히 다지는 것이 주주가치 제고에 부합한다고 판단했다"고 말했다.</p> <p contents-hash="62b0ba7027f3110e412c9fbb397df7f4bb5cc6108d22d64d77646c8f629a0d0a" dmcf-pid="XzQ6qn6bnB" dmcf-ptype="general">한편, 루닛은 유상증자 이후 주주가치 제고 차원에서 1대1 무상증자도 함께 추진할 계획이다. 유상증자 후 주주명부에 등재된 주주를 대상으로 보통주 1주당 1주를 무상 배정하며, 무상증자 신주 상장 예정일은 5월 14일이다.</p> <p contents-hash="0817db1bea5a861af29b75b4bfab99c910ac4337b6f0b0035cbe111e8e2eb2fc" dmcf-pid="ZqxPBLPKdq" dmcf-ptype="general">김동명 기자</p> <p contents-hash="2a4111a538094eadf7f8668af024e1286536dd0b5827e86f15b36f71fd8ddc20" dmcf-pid="5BMQboQ9dz" dmcf-ptype="general">simalo@chosunbiz.com</p> </section> </div> <p class="" data-translation="true">Copyright © IT조선. 무단전재 및 재배포 금지.</p> 관련자료 이전 표예진, 시크한 올블랙 패션 속 ‘꽃미소’ 01-30 다음 73세 조훈현, '최연소 입단' 9세 유하준과 특별 대국서 승리 01-30 댓글 0 등록된 댓글이 없습니다. 로그인한 회원만 댓글 등록이 가능합니다.
